1,Бързият растеж на мащаба на индустрията за епоксиден пропан

Епоксиден пропанКато ключово направление за разширяване на низходящите фини химикали във веригата на пропиленовата индустрия, , е получило безпрецедентно внимание в китайската химическа промишленост. Това се дължи главно на важното му място в фините химикали и тенденцията за развитие, породена от свързването на нови енергийни продукти в индустриалната верига. Според статистически данни, към края на 2023 г. мащабът на китайската епоксидно-пропанова индустрия е надхвърлил 7,8 милиона тона годишно, което се е увеличило близо десетократно в сравнение с 2006 г. От 2006 г. до 2023 г. индустриалният мащаб на епоксидния пропан в Китай показва среден годишен темп на растеж от 13%, което е рядкост в химическата промишленост. Особено през последните четири години средният темп на растеж на мащаба на индустрията е надхвърлил 30%, което показва удивителен импулс на растеж.

Фигура 1 Годишни промени в експлоатационния дебит на епоксидния пропан в Китай

Зад този бърз растеж стоят множество фактори. Първо, като важно продължение на веригата на пропиленовата индустрия, епихлорохидринът е ключът към постигането на прецизно развитие в частните предприятия. С трансформацията и модернизацията на местната химическа промишленост, все повече предприятия обръщат внимание на областта на фините химикали, а епоксидният пропан, като важна част от нея, естествено получава широко внимание. Второ, опитът в развитието на успешни предприятия като Wanhua Chemical е поставил еталон за индустрията, а успешната им интеграция в индустриалната верига и иновативните модели на развитие предоставят отправна точка за други предприятия. Освен това, с бързото развитие на новата енергийна индустрия, индустриалната верижна връзка между епоксидния пропан и новите енергийни продукти също донесе широко пространство за развитие.

Този бърз растеж обаче донесе и редица проблеми. Първо, бързото разрастване на мащаба на индустрията доведе до все по-сериозни противоречия между търсенето и предлагането. Въпреки че пазарното търсене на епоксиден пропан продължава да расте, темпът на растеж на предлагането очевидно е по-бърз, което води до непрекъснат спад в оперативната производителност на предприятията и все по-ожесточена пазарна конкуренция. Второ, в индустрията съществува сериозен феномен на хомогенна конкуренция. Поради липсата на основни технологии и иновационни възможности, много предприятия нямат диференцирани конкурентни предимства в качеството на продукта, производителността и други аспекти и могат да се конкурират за пазарен дял само чрез ценови войни и други средства. Това не само влияе върху рентабилността на предприятията, но и ограничава здравословното развитие на индустрията.

2,Засилване на противоречията между търсенето и предлагането

С бързото разрастване на индустрията за епоксиден пропан, противоречието между търсенето и предлагането също става все по-остро. През последните 18 години средният коефициент на експлоатация на епоксиден пропан в Китай е бил около 85%, поддържайки относително стабилна тенденция. Въпреки това, от 2022 г. насам коефициентът на експлоатация на епоксиден пропан постепенно ще намалява и се очаква да падне до около 70% до 2023 г., което е исторически най-ниско ниво. Тази промяна напълно демонстрира интензивността на пазарната конкуренция и засилването на противоречията между търсенето и предлагането.

Има две основни причини за засилването на противоречията между търсенето и предлагането. От една страна, с бързото разрастване на индустрията, все повече предприятия навлизат на пазара на епоксиден пропан, което води до засилена пазарна конкуренция. За да се конкурират за пазарен дял, компаниите трябва да намалят цените и да увеличат производството, което води до непрекъснат спад в оперативните нива. От друга страна, областите на приложение на епоксидния пропан надолу по веригата са относително ограничени, концентрирани главно в областите на полиетерните полиоли, диметилкарбоната, пропиленгликола и алкохолните етери. Сред тях полиетерните полиоли са основната област на приложение на епоксидния пропан надолу по веригата, представлявайки 80% или повече от общото потребление на епоксиден пропан. Въпреки това, темпът на растеж на потреблението в тази област е в съответствие с темпа на растеж на китайската икономика, а растежът в промишлен мащаб е по-малък от 6%, което е значително по-бавно от темпа на растеж на предлагането на епоксиден пропан. Това означава, че въпреки че пазарното търсене нараства, темпът на растеж е много по-бавен от темпа на растеж на предлагането, което води до засилване на противоречията между търсенето и предлагането.

3,Намаляване на зависимостта от внос

Зависимостта от внос е един от основните показатели за измерване на недостига на доставки на вътрешния пазар и е важен параметър, отразяващ нивото на мащаба на вноса. През последните 18 години средната зависимост от вноса на епоксиден пропан в Китай е била около 14%, достигайки пик от 22%. Въпреки това, с бързото развитие на местната индустрия за епоксиден пропан и непрекъснатото увеличаване на вътрешния мащаб, зависимостта от внос показва тенденция на намаляване година след година. Очаква се до 2023 г. зависимостта от внос на епоксиден пропан в Китай да намалее до около 6%, достигайки историческо дъно през последните 18 години.

Фигура 2 Тенденция на зависимостта на Китай от внос на епоксиден пропан

Намаляването на зависимостта от внос се дължи главно на два фактора. Първо, с бързото разрастване на местната индустрия за епоксиден пропан, качеството и производителността на местните продукти са значително подобрени. Много местни предприятия са постигнали значителен пробив в технологичните иновации и научноизследователската и развойна дейност на продукти, в резултат на което качеството на произведения в страната епоксиден пропан е почти същото като на вносните продукти. Това дава на местните предприятия по-голямо конкурентно предимство на пазара и намалява зависимостта им от вносни продукти. Второ, с непрекъснатото увеличаване на капацитета за производство на епоксиден пропан в страната, капацитетът за предлагане на пазара е значително подобрен. Това позволява на местните предприятия да задоволяват по-добре пазарното търсене и да намалят търсенето на вносни продукти.

Намаляването на зависимостта от внос обаче доведе и до редица проблеми. Първо, с непрекъснатото разширяване на вътрешния пазар на епоксиден пропан и непрекъснатия растеж на търсенето, натискът върху предлагането на местни продукти също се увеличава. Ако местните предприятия не са в състояние да увеличат допълнително производството и качеството, противоречието между търсенето и предлагането на пазара може допълнително да се засили. Второ, с намаляването на зависимостта от внос, местните предприятия са изправени пред по-голям конкурентен натиск на пазара. За да се конкурират за пазарен дял и да поддържат конкурентоспособност, местните предприятия трябва непрекъснато да подобряват своето технологично ниво и иновационни възможности.

4,Анализ на бъдещото развитие

Китайският пазар на епоксиден пропан ще претърпи серия от дълбоки промени в бъдеще. Според статистическите данни се очаква мащабът на китайската индустрия за епоксиден пропан да надхвърли 14 милиона тона годишно до 2030 г., а средният годишен темп на растеж ще остане на високо ниво от 8,8% от 2023 до 2030 г. Този бърз темп на растеж несъмнено ще изостри допълнително натиска върху предлагането на пазара и ще увеличи риска от свръхкапацитет.

Коефициентът на експлоатация на дадена индустрия често се разглежда като важен индикатор за оценка на това дали пазарът е излишен. Когато коефициентът на експлоатация е под 75%, може да има излишък на пазара. Коефициентът на експлоатация е пряко повлиян от темпа на растеж на пазара на крайни потребители. В момента основната област на приложение на епоксидния пропан надолу по веригата са полиетерните полиоли, които представляват повече от 80% от общото потребление. Въпреки това, други области на приложение, като диметилкарбонат, пропиленгликол и алкохолен етер, забавители на горенето, макар и налични, имат относително малък дял и ограничена подкрепа за потреблението на епихлорохидрин.

Заслужава да се отбележи, че темпът на растеж на потреблението на полиетерни полиоли е основно съвместим с темпа на растеж на китайската икономика, а растежът в индустриален мащаб е по-малък от 6%, което е значително по-ниско от темпа на растеж на предлагането на епоксиден пропан. Това означава, че докато темпът на растеж от страна на потребителите е сравнително бавен, бързият растеж от страна на предлагането допълнително ще влоши средата на търсене и предлагане на пазара на епоксиден пропан. Всъщност 2023 г. може би вече е първата година на свръхпредлагане в китайската индустрия за епоксиден пропан и вероятността от свръхпредлагане в дългосрочен план остава висока.

Епоксидният пропан, като преходен продукт в бързото развитие на китайската химическа промишленост, има своите уникални характеристики. Той изисква продуктите да притежават характеристиките на хомогенност и мащаб, като същевременно имат относително ниски инвестиционни и технологични бариери и лесен достъп до суровини. Освен това, той трябва да притежава и средни характеристики в индустриалната верига, което означава, че може да постигне разширяване на индустриалната верига надолу по веригата. Тези видове продукти играят ключова роля в рационалното развитие на химическата промишленост, но също така са изправени пред риска от шокове от хомогенизация на пазара.

Следователно, за предприятията, произвеждащи епоксиден пропан, как да търсят диференциация в развитието на индустриалната верига в условията на ожесточена пазарна конкуренция и как да използват по-модерни технологии за намаляване на производствените разходи, ще се превърнат във важни стратегически съображения за бъдещото им развитие.